Οι τιμές των μαρκών μειώνονται και οι μάρκες αργούν να πουληθούν.Η φαινομενικά παράλογη φωνή έχει φωνάξει αμέτρητοι άνθρωποι από το πρώτο εξάμηνο του τρέχοντος έτους.Το πρώτο εξάμηνο του 2022, λόγω της υποτονικής ζήτησης στην αγορά ηλεκτρονικών ειδών ευρείας κατανάλωσης, η βιομηχανία τσιπ εγκαινίασε κάποτε ένα κύμα μειώσεων τιμών.Το δεύτερο εξάμηνο του έτους, η πλοκή επαναλήφθηκε.
Πρόσφατα, οι ειδήσεις CCTV ανέφεραν ότι ως βασικό συστατικό του συστήματος ηλεκτρονικού ελέγχου, το τσιπ STMicroelectronics ήταν ένα από τα προϊόντα τσιπ με τη μεγαλύτερη ζήτηση το 2021. Έπεσε στα περίπου 600 γιουάν, μια πτώση έως και 80%.
Συμπτωματικά, η τιμή ενός άλλου τσιπ πέρυσι ήταν δέκα φορές διαφορετική από φέτος.Η τιμή των πατατών είναι συγκρίσιμη με αυτή του χοιρινού κρέατος, αυξάνεται και πέφτει.Η διαφορά μεταξύ της υψηλότερης τιμής και της προηγούμενης κανονικής τιμής είναι εξαιρετικά υπερβολική.Αναφέρεται ότι τα μέσα ενημέρωσης ανέφεραν ότι το τσιπ STMicroelectronics των 600 γιουάν θα έχει κανονική τιμή μόνο δεκάδων γιουάν το 2020.
Ο πυρετός των τσιπ φαίνεται να έχει περάσει.Το σύννεφο που κάλυπτε ολόκληρο τον τεχνολογικό κύκλο πέρυσι πρόκειται να διαλυθεί;Σύμφωνα με το Bloomberg, η συντριπτική πλειονότητα των εταιρειών τσιπ πιστεύει επί του παρόντος ότι θα υπάρξει μια σημαντική καμπή σε αυτή την καυτή αγορά για πολύ καιρό ακόμη και ορισμένοι πιστεύουν ακόμη και απαισιόδοξα ότι η βιομηχανία ημιαγωγών θα οδηγήσει στη χειρότερη πτώση της δεκαετίας.
Λίγοι είναι χαρούμενοι, λίγοι είναι λυπημένοι και η τιμή των τσιπ είναι χιονοστιβάδα.Εκτός από τη σιωπή του κλάδου, φοβάμαι ότι στο καρναβάλι υπάρχουν αμέτρητες αγορές.
Τσιπ κάτω, αλλά όχι εντελώς κάτω;
Η χιονοστιβάδα των τιμών των τσιπ είναι αδιαχώριστη από την ύφεση της παγκόσμιας κατανάλωσης ηλεκτρονικών.
Μπορεί να φανεί από την τελευταία οικονομική έκθεση της TSMC ότι η επιχείρηση smartphone, η οποία κάποτε υποστήριζε τη μισή χώρα, δεν είναι πλέον η μεγαλύτερη πηγή εισοδήματος και το ποσοστό αυτής της επιχείρησης αναμένεται να συνεχίσει να μειώνεται.Οι αποστολές smartphones και υπολογιστών δεν ήταν τόσο καλές όσο τον Ιανουάριο από τις αρχές του τρέχοντος έτους.Σύμφωνα με τα στοιχεία της CINNO Research, το πρώτο εξάμηνο του 2022, οι αποστολές τερματικού SoC smartphone της Κίνας ήταν περίπου 134 εκατομμύρια, σημειώνοντας πτώση περίπου 16,9% από έτος σε έτος.
Όσον αφορά την πλευρά των υπολογιστών, σύμφωνα με την εταιρεία ερευνών αγοράς Mercury Research, το δεύτερο τρίμηνο του τρέχοντος έτους, οι αποστολές επεξεργαστών επιτραπέζιων υπολογιστών έπεσαν στο χαμηλότερο επίπεδο των τελευταίων σχεδόν 30 ετών και οι συνολικές αποστολές επεξεργαστών παρουσίασαν τη μεγαλύτερη πτώση από έτος σε έτος. 1984. Νότια Κορέα Οι πωλήσεις smartphone μειώθηκαν κατά 29,2% από έτος σε έτος τον Ιούλιο, ενώ οι εξαγωγές υπολογιστών και βοηθητικού εξοπλισμού μειώθηκαν κατά 21,9%, και οι αποστολές τσιπ μνήμης οδήγησαν στην πτώση με μείωση 13,5%.
Η ζήτηση ανάντη μειώνεται, η κατάντη συνεχίζει να μειώνει τις παραγγελίες και η τιμή φυσικά μειώνεται
Ωστόσο, πρέπει να σημειωθεί ότι αυτά τα τσιπ με μειωμένες τιμές δεν έχουν κανένα αποτέλεσμα γενίκευσης σε σχέση με ολόκληρη τη βιομηχανία ημιαγωγών.Έχει πέσει πραγματικά η τιμή του τσιπ;Κάτω από την είδηση μιας «ύφεσης», εξακολουθούν να υπάρχουν κατασκευαστές που αντιστρέφουν την τάση και ανακοινώνουν αυξήσεις τιμών.Για παράδειγμα, η Intel, η Qualcomm, η Meiman Electronics, η Broadcom κ.λπ. σχεδιάζουν να αυξήσουν τις τιμές για ορισμένα από τα προϊόντα τους με chip.
Λαμβάνοντας ως παράδειγμα την Intel, σύμφωνα με τη Nikkei, η Intel ενημέρωσε τους πελάτες ότι η τιμή των προϊόντων ημιαγωγών θα αυξηθεί το δεύτερο εξάμηνο του 2022. Αναμένεται να αυξήσει την τιμή ενός ευρέος φάσματος προϊόντων, όπως οι βασικοί διακομιστές και οι επεξεργαστές CPU υπολογιστών και περιφερειακά τσιπ.Ανάλογα με τον τύπο, το χαμηλότερο είναι μονοψήφιο και η μεγαλύτερη αύξηση μπορεί να φτάσει το 10% έως 20%.
Το τσιπ ανεβαίνει ή όχι;Μπορεί να ειπωθεί ότι η τιμή των τσιπ ηλεκτρονικών ειδών ευρείας κατανάλωσης έχει μειωθεί ξαφνικά λόγω της μείωσης της ζήτησης, αλλά η ζήτηση για MCU σε άλλους τομείς εφαρμογών, όπως τα αυτοκίνητα και ο βιομηχανικός έλεγχος, έχει οδηγήσει στις υψηλές τιμές των σχετικών τσιπ.Από την αρχή κιόλας των μη φυσιολογικών αποστολών κινητών τηλεφώνων, το μέλλον της βιομηχανίας τσιπ χαρακτηρίστηκε ενδιαφέροντα ως αργής πώλησης, αλλά στην πραγματικότητα,Η έλλειψη τσιπ σε ορισμένους κλάδους δεν έχει ακόμη τελειώσει.
Ειδικά για τα τσιπ αυτοκινήτου, τα δεδομένα από το 2022 China Nansha International Integrated Circuit Industry Forum δείχνουν ότι τα τρέχοντα προϊόντα τσιπ μπορούν να καλύψουν μόνο το 31% των αναγκών των αυτοκινητοβιομηχανιών κατά μέσο όρο.Τα δεδομένα που δόθηκαν τον μήνα είναι ότι η GAC αντιμετώπισε έλλειψη 33.000 μαρκών το δεύτερο τρίμηνο.
Η νέα ενεργειακή βιομηχανία εξελίσσεται ομαλά και η ζήτηση για τσιπ στο μέλλον δεν πρέπει να υποτιμάται.Αναφέρεται ότι ένα μέσο αυτοκίνητο χρειάζεται να χρησιμοποιεί 500 μάρκες και τα νέα ενεργειακά οχήματα φέρουν περισσότερα τσιπ.Πέρυσι, οι παγκόσμιες πωλήσεις αυτοκινήτων ήταν περίπου 81,05 εκατομμύρια, πράγμα που σημαίνει ότι ολόκληρη η αλυσίδα της αυτοκινητοβιομηχανίας χρειάζεται 40,5 δισεκατομμύρια μάρκες.
Επιπλέον, οι μάρκες υψηλής ποιότητας εξακολουθούν να βρίσκονται ψηλά πάνω από τον βωμό της αγοράς.Από τη μία πλευρά, η ζήτηση για τσιπ με προηγμένη τεχνολογία διεργασιών στην αλυσίδα της βιομηχανίας ανάντη δεν έχει υποχωρήσει ποτέ.Είχε αναφερθεί προηγουμένως ότι τα τσιπ 3nm της TSMC θα παραχθούν μαζικά τον Σεπτέμβριο και η Apple θα είναι ο πρώτος πελάτης που θα χρησιμοποιήσει τα τσιπ 3nm της TSMC.
Αναφέρεται ότι το επόμενο έτος, συμπεριλαμβανομένου του νέου επεξεργαστή A17 και των επεξεργαστών της σειράς M3, η Apple θα χρησιμοποιήσει τα 3nm της TSMC.Από την άλλη πλευρά, υπάρχει έλλειψη εξοπλισμού ημιαγωγών υψηλής διεργασίας και η παραγωγή προηγμένων διεργασιών 3 nm και 2 nm προορίζεται να είναι χαμηλή και μπορεί να υπάρξει χάσμα προσφοράς 10% έως 20% το 2024-2025.
Ως αποτέλεσμα, η τιμή είναι ακόμη λιγότερο πιθανό να πέσει.Διάφορα σημάδια μας λένε ότι οι μάρκες πέφτουν το ένα μετά το άλλο και αυτός ο κλάδος απέχει πολύ από το να είναι τόσο απλός όσο φαίνεται.
Τα τσιπ των καταναλωτών πέφτουν σε δυσμένεια;
Η μια πλευρά πέθανε και η άλλη ήταν ευημερούσα.
Τα τσιπ ηλεκτρονικών ειδών ευρείας κατανάλωσης έχουν περάσει την πιο ένδοξη περίοδο τα τελευταία δύο χρόνια.Με την πτώση του επιπέδου της ηλεκτρονικής κατανάλωσης, επιτέλους αποχώρησαν από το βωμό.Επί του παρόντος, πολλές εταιρείες τσιπ είναι απασχολημένες με τη μετατόπιση της επιχείρησής τους, από τους καταναλωτές στους τομείς της αυτοκινητοβιομηχανίας και της μηχανικής.Η TSMC έχει συμπεριλάβει την αγορά αυτοκινήτων ως έργο προτεραιότητας τα επόμενα χρόνια.Αναφέρεται ότι από την πλευρά της ηπειρωτικής χώρας, η αυτοκινητοβιομηχανία των εγχώριων παικτών της MCU όπως η Zhaoyi Innovation, η Zhongying Electronics και η China Micro Semiconductor γίνεται επίσης όλο και πιο εμφανής.
Συγκεκριμένα, το πρώτο προϊόν MCU κατηγορίας οχήματος της Zhaoyi εισήλθε στο στάδιο δοκιμής δείγματος πελάτη τον Μάρτιο και αναμένεται να επιτύχει μαζική παραγωγή φέτος.Η Zhongying Electronics χρησιμοποιείται κυρίως για το τμήμα MCU ελέγχου αμαξώματος και αναμένεται να κυκλοφορήσει με ταινία στα μέσα του έτους.Πίσω;Η China Microelectronics έδειξε την αποφασιστικότητά της να αναπτύξει chips κατηγορίας αυτοκινήτου στο ενημερωτικό της δελτίο.Η δημόσια εγγραφή της σχεδιάζει να συγκεντρώσει 729 εκατομμύρια γιουάν, εκ των οποίων τα 283 εκατομμύρια γιουάν θα χρησιμοποιηθούν για έργα έρευνας και ανάπτυξης τσιπ κατηγορίας αυτοκινήτου.
Αυτό είναι κατανοητό.Εξάλλου, ο ρυθμός εντοπισμού των τσιπ υπολογιστών και ελέγχου οικιακών αυτοκινήτων είναι μικρότερος από 1%, ο ρυθμός εντοπισμού των αισθητήρων είναι μικρότερος από 4%, και οι ρυθμοί εντοπισμού των ημιαγωγών ισχύος, της μνήμης και των επικοινωνιών είναι 8%, 8% και 3%, αντίστοιχα.Η εγχώρια κατασκευή νέων ενεργειακών οχημάτων βρίσκεται σε άνοδο και ολόκληρο το έξυπνο οικοσύστημα, συμπεριλαμβανομένης της αυτόνομης οδήγησης, θα καταναλώσει επίσης πολλούς ημιαγωγούς στο επόμενο στάδιο.
Και πόσο δύσκολο θα είναι να συνεχίσουμε να κολλάμε στις μάρκες των καταναλωτών;
Προηγουμένως, αναφέρθηκε ότι η Samsung ανέστειλε προσωρινά την αγορά όλων των επιχειρηματικών μονάδων, συμπεριλαμβανομένων των πάνελ, των κινητών τηλεφώνων και των τσιπ μνήμης, και ακόμη και πολλοί Κορεάτες κατασκευαστές μνήμης θα αναλάβουν την πρωτοβουλία να μειώσουν τις τιμές κατά περισσότερο από 5% σε αντάλλαγμα πωλήσεων.Η Nuvoton Technology, η οποία εστιάζει στα ηλεκτρονικά είδη ευρείας κατανάλωσης, σημείωσε επίσης αύξηση κερδών πάνω από 5,5 φορές πέρυσι, με καθαρό κέρδος 7,27 NT$ ανά μετοχή.Τον Απρίλιο και τον Μάιο του τρέχοντος έτους, η απόδοση παρέμεινε σταθερή, με τα έσοδα να υποχωρούν κατά 2,18% και 3,04% αντίστοιχα.
Μπορεί κανείς να μην εξηγήσει πολλά, αλλά τα στοιχεία της Wind δείχνουν ότι έως τις 9 Μαΐου, 126 εταιρείες ημιαγωγών σε όλο τον κόσμο έχουν ανακοινώσει τις οικονομικές τους εκθέσεις για το πρώτο τρίμηνο του 2022, εκ των οποίων οι 16 παρουσίασαν μείωση σε ετήσια βάση στα καθαρά κέρδη ή ακόμα και απώλεια.Τα τσιπ των καταναλωτών πέφτουν γρήγορα σε αδυναμία και τα αυτοκίνητα και ο βιομηχανικός έλεγχος έχουν γίνει το επόμενο σημείο αναζήτησης κέρδους στην αγορά τσιπ.
Είναι όμως τα πράγματα τόσο απλά όσο φαίνονται;
Ειδικά για ορισμένους εγχώριους κατασκευαστές τσιπ, η μετάβαση από τον τομέα των ηλεκτρονικών ευρείας κατανάλωσης στον τομέα της αυτοκινητοβιομηχανίας είναι πολύ περισσότερο από αυτό που μπορεί να αποφασίσει η θερμότητα της αγοράς.Πρώτα απ 'όλα, οι εγχώριες μάρκες θα πρέπει να έχουν κατάντη, και το πεδίο κατανάλωσης κατατάσσεται πρώτο, αντιπροσωπεύοντας το 27%.Ακόμα κι αν κοιτάξετε τον κόσμο, η εγχώρια αγορά είναι επίσης η μεγαλύτερη αγορά ημιαγωγών.Τα στοιχεία δείχνουν ότι το 2021, οι πωλήσεις ημιαγωγών στην αγορά της ηπειρωτικής Κίνας θα φτάσουν τα 29,62 δισεκατομμύρια δολάρια ΗΠΑ, σημειώνοντας ετήσια αύξηση 58%.Είναι η μεγαλύτερη αγορά ημιαγωγών στον κόσμο, αντιπροσωπεύοντας το 28,9% των συνολικών πωλήσεων ημιαγωγών παγκοσμίως..
Δεύτερον, η ίδια η βιομηχανία τσιπ έχει περισσότερα περιθώρια κέρδους στους τομείς των smartphone και του 5G.Λαμβάνοντας ως παράδειγμα το TSMC,
Οι αποστολές της TSMC αντιπροσωπεύουν το 70% της αγοράς MCU αυτοκινήτων, αλλά στα δεδομένα εσόδων του 2020, η συνεισφορά των τσιπ αυτοκινήτων αντιστοιχεί μόνο στο 3,31%.Μέχρι το 1ο τρίμηνο του 2022, τα πεδία smartphone και υπολογιστών υψηλής απόδοσης της TSMC θα αντιπροσωπεύουν το 40% και το 41% των καθαρών εσόδων, αντίστοιχα, ενώ το IoT, η αυτοκινητοβιομηχανία, η DCE και άλλα θα αντιπροσωπεύουν μόνο το 8%, 5%, 3% και 3 %, αντίστοιχα.
Υπάρχει λιγότερη ζήτηση, αλλά το κέρδος εξακολουθεί να υπάρχει και είναι ένα δίλημμα.Αυτό είναι ίσως το πιο ενοχλητικό πράγμα στην αγορά ημιαγωγών.
Μετά την έκρηξη, οι καταναλωτές καρναβάλι;
Όταν η τιμή των τσιπ κυμαίνεται, οι καταναλωτές είναι οι πιο ευτυχισμένοι.Τα κινητά τηλέφωνα, τα αυτοκίνητα, ακόμη και οι έξυπνες οικιακές συσκευές έχουν γίνει οι συχνά αναμενόμενες περιοχές για το καρναβάλι των καταναλωτών μετά τη μείωση των τιμών των chip, ειδικά των κινητών τηλεφώνων.Λίγο μετά τη χιονοστιβάδα των τιμών των τσιπ, ορισμένοι άνθρωποι φώναξαν στις πλατφόρμες κοινωνικής δικτύωσης να αγοράσουν κινητά τηλέφωνα για να βγάλουν χρήματα το δεύτερο εξάμηνο του τρέχοντος έτους.
Αμέσως μετά, η τιμή της νέας ενέργειας, η τιμή των ηλεκτρονικών προϊόντων, η τιμή των οικιακών συσκευών… και ούτω καθεξής ήρθαν το ένα μετά το άλλο.Ωστόσο, δεν υπάρχει σαφής τάση για το εάν θα υπάρξουν αντίστοιχες μειώσεις τιμών στην αλυσίδα προϊόντων, αλλά ειλικρινά μιλώντας, αυτό το κύμα μειώσεων των τιμών των τσιπ δεν θα προκαλέσει εκτεταμένες μειώσεις τιμών στην καταναλωτική αγορά.
Ας δούμε πρώτα τον τομέα της κινητής τηλεφωνίας με τη μεγαλύτερη επιρροή.Τα τελευταία χρόνια, οι κατασκευαστές κινητών τηλεφώνων ανεβάζουν τις τιμές ασταμάτητα.Το low-end είναι αθόρυβο, το high-end είναι φασαριόζικο και η πιθανότητα μείωσης της τιμής για λίγο είναι πολύ χαμηλή.Επιπλέον, το μικτό κέρδος των εγχώριων κατασκευαστών κινητών τηλεφώνων δεν ήταν υψηλό.Προηγουμένως, στο συνέδριο προγραμματιστών Huawei, ο Yang Haisong, αντιπρόεδρος του τμήματος λογισμικού καταναλωτικών επιχειρήσεων της Huawei, είπε ότι τα κέρδη των Κινέζων κατασκευαστών κινητών τηλεφώνων είναι φτωχά και το μερίδιο της εγχώριας αγοράς κινητών τηλεφώνων είναι περισσότερο από το μισό, αλλά μόνο περίπου 10%.κέρδος.
Επιπλέον, τα τσιπ έχουν όντως πέσει, αλλά οι τιμές άλλων εξαρτημάτων δεν είναι τόσο ευγενικές, όπως αισθητήρες και οθόνες.Τα μοντέλα προηγμένης τεχνολογίας γίνονται όλο και πιο mainstream και οι κατασκευαστές κινητών τηλεφώνων έχουν φυσικά πιο αυστηρές απαιτήσεις στην αλυσίδα εφοδιασμού.Αναφέρεται ότι η OPPO, η Xiaomi προσάρμοσε κάποτε αποκλειστικούς αισθητήρες στη Sony και τη Samsung.
Ως αποτέλεσμα, η τιμή των κινητών τηλεφώνων δεν αυξάνεται, κάτι που είναι ευλογία για τους καταναλωτές.
Όσον αφορά τη νέα ενέργεια, τα mainstream τσιπ που έχουν μειώσει τις τιμές αυτή τη φορά δεν είναι στον τομέα της αυτοκινητοβιομηχανίας.Επιπλέον, το πρώτο εξάμηνο του έτους, η αύξηση της τιμής στους κύκλους κατασκευής νέων ενεργειακών αυτοκινήτων δεν ήταν σταθερή και αυξήθηκε ξανά και ξανά.Οι λόγοι πίσω από αυτό δεν προκαλούνται όλοι από μάρκες.συμφορά.Οι τιμές των υλικών χύδην αυξάνονται και οι τιμές του νικελίου, του χάλυβα και του αλουμινίου, συμπεριλαμβανομένων των θετικών και αρνητικών ηλεκτροδίων, ανεβοκατεβαίνουν μόνο και το κόστος των μπαταριών παραμένει υψηλό.Προφανώς, αυτοί οι παράγοντες δεν μπορούν να κατηγορηθούν μόνο στις μάρκες.
Φυσικά, δεν είναι αδύνατο να δούμε την επαναροή του τσιπ στον κύκλο της αυτοκινητοβιομηχανίας.Από φέτος, οι τιμές των τσιπ που εκπέμπουν φως LED και των τσιπ οδηγών έχουν μειωθεί κατά 30%-40%, γεγονός που αναμφίβολα θα διαδραματίσει έναν συγκεκριμένο ρόλο στη μείωση του μετέπειτα κόστους αυτοκινήτου των ιδιοκτητών αυτοκινήτων..
Εκτός από τα smartphone, τα τσιπ για καταναλωτές έχουν τον μεγαλύτερο αντίκτυπο σε έξυπνες οικιακές συσκευές, όπως κλιματιστικά και ψυγεία.Η ζήτηση για MCU για τα τρία μεγάλα λευκά προϊόντα στην Κίνα δεν είναι πράγματι χαμηλή, αυξάνοντας από 570 εκατομμύρια το 2017 σε περισσότερα από 700 εκατομμύρια το 2022, εκ των οποίων το ελαφρύ κλιματιστικό MCU αντιπροσωπεύει περισσότερο από το 60%.
Ωστόσο, τα τσιπ που χρησιμοποιούνται στο πεδίο του έξυπνου σπιτιού είναι βασικά τσιπ χαμηλού επιπέδου με οπισθοδρομικές διαδικασίες παραγωγής, οι οποίες είναι διαμετρικά αντίθετες με τις προηγμένες διαδικασίες παραγωγής όπως τα 3nm και τα 7nm, που είναι γενικά υψηλότερα από 28nm ή 45nm.Ξέρετε, αυτά τα τσιπ δεν έχουν υψηλή τιμή μονάδας λόγω του χαμηλού τεχνικού περιεχομένου και της ευρείας εφαρμογής τους.
Για τις εταιρείες οικιακών συσκευών, η χαμηλή τεχνολογία σημαίνει ότι μπορούν να επιτύχουν ακόμη και αυτάρκεια.Το 2017 ιδρύθηκε το τμήμα μικροηλεκτρονικής της Gree.το 2018, η Konka ανακοίνωσε την επίσημη ίδρυση του τμήματος τεχνολογίας ημιαγωγών.το 2018, η Midea ανακοίνωσε την είσοδό της στην κατασκευή τσιπ και ίδρυσε την Meiren Semiconductor Company.Τον Ιανουάριο του 2021 ιδρύθηκε η Meiken Semiconductor Technology Co., Ltd.Επί του παρόντος, η ετήσια κλίμακα μαζικής παραγωγής των τσιπ MCU της είναι περίπου 10 εκατομμύρια.
Σύμφωνα με ελλιπή στατιστικά στοιχεία, πολλές εταιρείες παραδοσιακών οικιακών συσκευών, συμπεριλαμβανομένων των TCL, Konka, Skyworth και Haier, έχουν ήδη αναπτυχθεί στον τομέα των ημιαγωγών.Με άλλα λόγια, αυτό το πεδίο δεν περιορίζεται καθόλου από μάρκες.
Κάτω, ή όχι κάτω;Αυτή η μείωση της τιμής των τσιπ μοιάζει περισσότερο με ψεύτικο πλάνο και οι κατασκευαστές ανάντη δεν είναι ευχαριστημένοι προς το παρόν, πόσο μάλλον οι καταναλωτές.
Ώρα δημοσίευσης: Αυγ-23-2022